GL Group

Анализ отчёта о прибылях и убытках (PNL): что это такое, этапы проведения анализа отчета о прибылях и убытках

В статье расскажем:
  • Что такое отчёт о прибылях и убытках;
  • Назначение отчёта о прибылях и убытках;
  • Этапы проведения анализа отчёта о прибылях и убытках;
  • Методы проведения анализа отчета о прибылях и убытках;
  • Пример анализа отчёта о прибылях и убытках.
Деятельность любой коммерческой организации направлена на получение прибыли. При проведении анализа эффективности ведения того или иного бизнеса определяется показатель чистой прибыли, полученной за отчетный период, и факторы, повлиявшие на неё размер.
Для этих целей используется один из четырех обязательных отчетов бухгалтерской (финансовой) отчетности – в отчёт о прибылях и убытках, в котором указывается информация о доходах и расходах компании. Анализ отчета позволяет понять, насколько эффективно ведётся финансово-хозяйственная деятельность организации и как можно повысить ее результативность.

Что такое отчет о прибылях и убытках

Отчет о прибылях и убытках (Profit and loss statement), или PNL) – это финансовый документ, который отражает финансовые результаты деятельности предприятия за определенный период времени, указывая общую сумму доходов (прибыли) и расходов (убытков). Простыми словами, Форма № 2 бухгалтерской отчётности в России.
Отчет о прибылях и убытках предоставляет информацию о доходах и расходах, возникающих в результате операционной деятельности предприятия, а также об убытках, вызванных другими факторами, такими как налоги, проценты по займам и амортизация. Он позволяет оценить финансовое состояние компании, ее прибыльность и эффективность использования ресурсов.
Отчет о прибылях и убытках включает следующие составляющие:
1. Выручка от продажи товаров или оказания услуг.
2. Себестоимость проданных товаров или затраты на оказание услуг.
3. Валовая прибыль (разница между выручкой и себестоимостью).
4. Операционные расходы (затраты на обслуживание деятельности предприятия, например, аренда, зарплата персонала).
5. Операционный доход (валовая прибыль за вычетом операционных расходов).
6. Прочие доходы и расходы (например, проценты по займам, налоги).
7. Чистая прибыль или убыток (разница между операционным доходом и прочими доходами/расходами).
Отчет о прибылях и убытках представляет собой основу для анализа финансовой деятельности предприятия и принятия управленческих решений. Он является одним из основных финансовых отчетов, которые компании обязаны представлять для внешней аудитории, включая налоговые органы, инвесторов и кредиторов.

Назначение отчета о прибылях и убытках

Назначение отчета о прибылях и убытках (Profit and loss statement), или PNL) включает:
1. Оценку финансового состояния компании: Он показывает все доходы, расходы и чистую прибыль, что помогает руководству и инвесторам понять, какая прибыль была сгенерирована и какие расходы были понесены.
2. Принятие решений о стратегии развития: Анализ отчета может помочь в определении наиболее прибыльных секторов деятельности, выявлении причин убыточных операций и принятии решений о реорганизации или выходе из неэффективных сфер бизнеса.
3. Финансовое планирование и бюджетирование: Он может быть использован для предварительной оценки ожидаемого дохода и расходов компании и определения доли прибыли, которую можно ожидать в будущем.
4. Отчетность перед заинтересованными сторонами: Он позволяет понять, какая прибыль была сгенерирована, и какие факторы способствовали или повлияли на финансовые результаты компании.
5. Определение налоговой обязанности: Он может служить основой для подачи налоговой декларации и определения суммы, которую компания должна выплатить в виде налогов.
6. Сравнение с конкурентами: Это может помочь идентифицировать особенности эффективности компании, а также выявить сильные и слабые стороны, которые можно использовать в стратегическом планировании и принятии решений.
В целом, отчет о прибылях и убытках играет важную роль в финансовом управлении компании, предоставляя информацию о ее финансовой производительности и помогая в принятии решений для достижения финансовых целей.

Этапы проведения анализа отчета о прибылях и убытках

Анализ отчета о прибылях и убытках, или отчета о доходах и расходах, проходит через несколько этапов:
1. Подготовка и изучение отчета: На этом этапе финансовый аналитик ознакамливается с отчетом и составляет общую картину о финансовом состоянии компании, анализирует структуру доходов и расходов, идентифицирует основные показатели.
2. Оценка прибыльности: Финансовый аналитик вычисляет рентабельность различных видов деятельности компании, таких как продукты или услуги. Он выявляет, какие из них приносят значительную прибыль, а какие не приносят или приводят к убыткам.
3. Анализ факторов, влияющих на прибыль: Финансовый аналитик исследует факторы, которые влияют на прибыльность компании, такие как изменения в ценах на сырье, изменения на рынке или изменения в законодательстве. Это помогает понять, какие факторы являются главными и как компания может адаптироваться к ним.
4. Сравнение с предыдущими периодами: Финансовый аналитик сравнивает данный отчет с предыдущими отчетами о прибылях и убытках, чтобы выявить тенденции и изменения. Этот анализ может помочь определить, улучшается ли финансовое состояние компании или ухудшается.
5. Идентификация проблемных областей: Финансовый аналитик определяет области, где компания сталкивается с проблемами или имеет низкую прибыльность. Он анализирует причины этих проблем и предлагает решения для их устранения.
6. Разработка стратегий: На основе проведенного анализа аналитик разрабатывает стратегии для улучшения финансового состояния компании. Он может предложить сократить расходы, увеличить прибыльность определенных продуктов или услуг, изменить бизнес-модель и т.д.
7. Оценка эффективности предпринятых мер: После того, как компания внедряет предложенные стратегии, аналитик проводит оценку эффективности этих мер. Он анализирует новые отчеты о прибылях и убытках, чтобы определить, были ли достигнуты поставленные цели и какие результаты были достигнуты.
Все эти этапы помогают компании понять ее финансовое положение, выявить проблемы и разработать стратегии для улучшения бизнеса.

Методы проведения анализа отчета о прибылях и убытках

Для анализа отчета о прибылях и убытках, по аналогии с анализом баланса, используют три метода.
  • Горизонтальный анализ;
  • Вертикальный анализ;
  • Расчет показателей рентабельности.

Горизонтальный анализ

Горизонтальный анализ отчета о прибылях и убытках – это метод анализа финансовой отчетности, который позволяет сравнивать финансовые показатели компании в разные периоды времени. Он основан на сравнении и анализе изменения доходов, расходов и прибылей или убытков компании за определенный период.
Основные особенности проведения горизонтального анализа включают:
1. Сравнение временных периодов: горизонтальный анализ сравнивает данные финансовой отчетности за несколько последовательных периодов времени, обычно за несколько лет. Такое сравнение позволяет определить тенденции и изменения в финансовой деятельности компании.
2. Изменение абсолютных значений и процентных изменений: горизонтальный анализ позволяет определить изменение финансовых показателей в денежном выражении (абсолютные значения) и в процентном отношении к предыдущему периоду. Такой подход помогает выявить значимые изменения и способствует пониманию динамики развития компании.
3. Выделение значимых отклонений: проведение горизонтального анализа позволяет выявить значимые отклонения в финансовой деятельности компании за разные периоды. Это могут быть как положительные, так и отрицательные отклонения от предыдущих результатов. Такие отклонения могут служить основой для проведения более глубокого анализа и выявления причин этих изменений.
4. Определение факторов влияния на изменение показателей: проведение горизонтального анализа позволяет определить факторы, которые могут оказывать влияние на изменение финансовых показателей компании. Например, сравнение результатов за разные годы может помочь выявить изменение направления рынка, изменение в правительственной политике или конкурентные факторы, которые могут сказаться на прибыли и убытках компании.
Таким образом, горизонтальный анализ отчета о прибылях и убытках позволяет компаниям оценивать динамику своей финансовой деятельности, выявлять сильные и слабые стороны, а также определять факторы, влияющие на изменение финансовых показателей. Это помогает принимать осмысленные решения и разрабатывать стратегии развития компании.

Вертикальный анализ

Вертикальный анализ отчета о прибылях и убытках осуществляется с целью определения структуры доходов и расходов компании, а также анализа их доли в общей сумме.
Основная особенность вертикального анализа заключается в выражении всех статей доходов и расходов отчета о прибылях и убытках в виде относительного значения, пропорционально общей сумме доходов или расходов. В результате получается вертикальная структура отчета, которая позволяет лучше понять, какие статьи составляют основную долю доходов или расходов.
Проведение вертикального анализа включает следующие шаги:
1. Определение базиса для расчета относительных значений. Это может быть общая сумма доходов или расходов, или значение другой статьи финансового отчета.
2. Расчет относительных значений для каждой статьи отчета о прибылях и убытках. Для этого необходимо разделить значение каждой статьи на базис и умножить на 100%. Таким образом, получается процентное соотношение каждой статьи к общей сумме.
3. Визуализация результатов анализа в виде вертикальной структуры отчета о прибылях и убытках. Это может быть представлено в виде столбчатой диаграммы или таблицы, где указывается процентное соотношение каждой статьи.
Особенности проведения вертикального анализа:
1. Позволяет выявить структуру доходов и расходов компании, их соотношение друг к другу.
2. Позволяет выделить наиболее значимые статьи, которые вносят крупный вклад в общую сумму.
3. Позволяет выявить изменения в структуре доходов и расходов компании и анализировать их динамику.
4. Позволяет сравнить структуру доходов и расходов между разными периодами или между разными компаниями для оценки эффективности и конкурентоспособности.

Расчет показателей рентабельности

Рентабельность продаж

Рентабельность продаж (Return on Sales, ROS) - это финансовый показатель, который измеряет эффективность использования ресурсов компании для генерации прибыли от продажи товаров или услуг.
Формула ROS:

ROS = (Чистая прибыль / Выручка от продаж) * 100

Основная особенность расчета ROS заключается в том, что он позволяет оценить, какую часть выручки от продаж компания превращает в чистую прибыль. Высокий показатель ROS указывает на то, что компания эффективно управляет своими расходами и имеет высокую маржу прибыли от продаж. Низкий показатель ROS может свидетельствовать о проблемах в управлении расходами и неэффективном использовании ресурсов.
ROS также может быть использован для сравнения финансовой производительности компании с ее конкурентами в той же отрасли. Это позволяет оценить, насколько успешно компания генерирует прибыль от продаж в сравнении с другими игроками на рынке.
Однако, следует отметить, что ROS является простым показателем и не учитывает другие факторы, такие как инвестиции, налоги или долгосрочные обязательства компании. Поэтому, при анализе финансовой производительности компании, следует рассматривать и другие показатели и контекстуализировать ROS в соответствии с конкретными особенностями компании и отрасли.

Рентабельность активов

Рентабельность активов (Return on Assets, ROA) – это показатель эффективности использования активов компанией для генерации прибыли. ROA выражается в процентах и рассчитывается как отношение чистой прибыли к среднему значению активов за определенный период времени. ROA является важным показателем для инвесторов и кредиторов при оценке финансового состояния и будущих перспектив компании.
Формула ROA:

ROA = (Чистая прибыль / Средние активы) * 100

Чистая прибыль можно найти в отчете о прибылях и убытках компании, а средние активы могут быть посчитаны путем сложения начального и конечного значения активов за период и деления на 2.
ROA позволяет оценить, насколько эффективно компания использует свои активы для генерации прибыли. Более высокие значения ROA указывают на более эффективное использование активов, тогда как более низкие значения могут указывать на проблемы в использовании активов или низкую рентабельность бизнеса.

Рентабельность собственного капитала

Рентабельность собственного капитала (Return on Equity, ROE) измеряет эффективность использования собственных средств компанией для генерации прибыли. ROE рассчитывается как чистая прибыль, разделенная на средний собственный капитал.
Формула ROE:

ROE = Чистая прибыль / Средний собственный капитал

ROE является одним из ключевых показателей финансовой устойчивости и успешности компании. Высокий ROE обычно считается положительным сигналом, указывающим на то, что компания эффективно использует свои собственные средства для генерации прибыли. Низкий ROE может свидетельствовать о неэффективном использовании собственного капитала или низкой прибыльности компании.
ROE также может быть использован для сравнения эффективности использования собственных средств различных компаний в одной отрасли или в разных отраслях.

Рентабельность заемного капитала

Рентабельность заемного капитала – это показатель, который позволяет оценить доходность инвестиций, полученных с использованием заемных средств. Такой показатель позволяет компании понять, насколько эффективно она использует заемные средства, а также определить, достаточно ли полученного дохода для покрытия затрат на заемный капитал.
Формула для расчета рентабельности заемного капитала:

Рентабельность заемного капитала = (Чистая прибыль - Процентные расходы) / Заемный капитал * 100%

В данной формуле «Чистая прибыль» представляет собой прибыль компании после вычета всех операционных расходов, налогов и обязательных выплат. «Процентные расходы» – это сумма процентов по займам, которые компания выплачивает своим кредиторам. «Заемный капитал» – это общая сумма заемных средств, которые были использованы компанией.
Рентабельность заемного капитала может использоваться как инструмент для принятия решений по привлечению новых заемных средств или погашению старых займов. Также она может служить компаниям для сравнения своей рентабельности с кредиторами или конкурентами в отрасли.

Пример анализа отчета о прибылях и убытках

Анализ отчета о прибылях и убытках может быть выполнен с использованием различных методов и инструментов. Давайте рассмотрим пример анализа отчета о прибылях и убытках на примере компании:
Компания XXX
  • Год: 2023
  • Выручка: 1 000 000 рублей
  • Себестоимость продаж: 600 000 рублей
  • Валовая прибыль: 400 000 рублей
  • Расходы на зарплату: 200 000 рублей
  • Расходы на аренду: 50 000 рублей
  • Расходы на рекламу: 100 000 рублей
  • Прочие расходы: 50 000 рублей
  • Чистая прибыль: 100 000 рублей
1. Рентабельность выручки:

Рентабельность выручки = (Чистая прибыль / Выручка) * 100

(100 000 / 1 000 000) * 100 = 10%

Рентабельность выручки компании XXX составляет 10%. Это говорит о том, что компания успешно управляет своими расходами и получает прибыль на каждый рубль выручки.
2. Валовая прибыль:

Валовая прибыль = Выручка - Себестоимость продаж

1 000 000 - 600 000 = 400 000 рублей

Валовая прибыль компании XXX составляет 400 000 рублей. Это означает, что компания получает прибыль после вычета затрат на производство товара или предоставление услуги.
3. Рентабельность продаж:

Рентабельность продаж = (Валовая прибыль / Выручка) * 100

(400 000 / 1 000 000) * 100 = 40%

Рентабельность продаж компании XXX составляет 40%. Это говорит о том, что компания получает 40% прибыли на каждый рубль выручки после вычета себестоимости продаж.
4. Соотношение расходов:

Расходы на зарплату + Расходы на аренду + Расходы на рекламу + Прочие расходы = 200 000 + 50 000 + 100 000 + 50 000 = 400 000 рублей

Соотношение расходов к выручке = (Сумма расходов / Выручка) * 100

(400 000 / 1 000 000) * 100 = 40%

Соотношение расходов к выручке компании XXX составляет 40%. Это говорит о том, что компания тратит 40% своей выручки на расходы.
5. Анализ изменения чистой прибыли:

Изменение чистой прибыли = Чистая прибыль текущего года - Чистая прибыль предыдущего года

Предположим, что в предыдущем году компания XXX имела чистую прибыль в размере 80 000 рублей.

Изменение чистой прибыли = 100 000 - 80 000 = 20 000 рублей

В текущем году компания XXX увеличила свою чистую прибыль на 20 000 рублей по сравнению с предыдущим годом. Этот пример демонстрирует основные показатели и аспекты анализа отчета о прибылях и убытках.

Резюме

Проведение анализа P&L важен для организации, поскольку он:
  • Позволяет оценить, насколько успешна и устойчива компания в своей деятельности.
  • Позволяет принять решения по оптимизации затрат, улучшению производительности или развитию новых стратегий.
  • Позволяет выявить тенденции и изменения в финансовой производительности компании, что помогает оценить эффективность предпринятых действий.
  • Помогает в оценке финансовой устойчивости компании и ее способности удовлетворить текущие и будущие финансовые обязательства.
  • Позволяет эффективнее коммуницировать и обсуждать финансовые результаты, заключать договоры или принимать оперативные решения.

Остались вопросы? Спросите у нас!

Независимо от размера и характера вашего бизнеса, мы можем удовлетворить все ваши потребности в вопросах финансов и-экономики предприятия, от финансового моделирования до проведения комплексного анализа деятельности предприятия. Чтобы заказать услуги финансового аналитика, вы можете направить запрос на предоставление коммерческого предложения (КП) по электронной почте «GL Group Consulting» – hello@glgroup.su или позвонить по телефону 8 (800) 555-38-12 – консультация эксперта GL Group, бесплатно!
2023-09-30 11:49 Финансовый учет Бухгалтерский учет Вопросы и ответы Финансы Управленческий учет Экономика